3月21日晚間,複星國際有限公司發布公告稱,該公司計劃以63.42億元的代價收購中融信托持有的外灘金融中心50%股權。
01 外灘金融中心100%權益歸屬複星國際
複星國際(00656)發布公告,該公司間接全資附屬公司浙江複星作為買方與賣方中融國際於2022年3月21日簽訂股權轉讓協議。
買方同意收購,賣方同意出售目標公司上海複星外灘置業有限公司50%的權益,代價為人民幣約63.42億元,由買方通過現金支付。該交易完成後,目標公司將成為公司的附屬公司。
資料顯示,目標公司成立於2010年10月,為一間根據中國法律成立之有限責任公司,其主營業務為持有外灘金融中心物業,截至2021年12月31日止,目標公司未經審計的總資產及淨資產分別為人民幣24,300百萬元和人民幣12,684百萬元。
截至2021年12月31日,外灘金融中心的價值約為人民幣230.78億元。由於目標公司的主營業務為持有外灘金融中心物業,目標公司的總資產扣除其總負債後,其100%股權價值約爲人民幣126.84億元,該交易為收購目標公司50%的股權,因此厘定代價爲人民幣6,342,187,500元。
上海外灘金融中心(BFC),位於中國上海市黃浦區中山東二路,總建築麵積超過42萬平方米,整合辦公、零售、餐飲、娛樂、健康、藝術、旅遊等完整生態。其東畔黃浦江、西臨豫園商城,是計劃打造的「蜂巢」標竿項目。
該交易完成後,複星國際將間接擁有目標公司100%股權。
02 潘石屹與郭廣昌的上海外灘地王案
上海外灘金融中心,在業界可以說是久負盛名,之所以出名,是因為潘石屹與郭廣昌曾經為這個項目不惜大打出手,對簿公堂。
上海外灘金融中心所在地塊,即外灘8-1地塊曾以92億元刷新2010年上海總價地王紀錄,當時上海證大、複星國際、綠城中國各占股50%、40%、10%。
2011年12月底,潘石屹突然闖入,以40億元從急需現金的上海證大、綠城中國手中接過外灘8-1地塊50%股權。
收購第二天,8-1地塊項目原大股東、持股50%的複星集團提出自己享有“優先購買權”,SOHO收購無效;隨後複星在年初一口氣把SOHO中國、綠城、上海證大等涉股權轉讓的6家公司告上法庭。
撕破臉皮的SOHO與複星,先是一輪隔空對戰。在2012年11月29日開庭前數天,潘石屹突然在網上爆料稱,複星壓價並索要5億元合作費。對此,複星集團老板郭廣昌則稱,SOHO主動提出補償但並不落實,SOHO受讓股權的行為沒有得到複星的同意,還惡意設置複雜交易結構,以繞過該項“母協議”這一法律結構進行收購。
2012年11月29日,上海“外灘8-1地塊股權紛爭案”在上海正式開庭,但直至2013年4月24日,該案一審才宣判。上海市第一中級人民法院判決原告複星集團勝訴,被告上海證大、綠城中國和SOHO中國三方的轉讓協議無效。對此,SOHO中國、綠城、上海證大對於審判結果發表了聯合聲明,宣布將上訴。
2015年9月23日,SOHO中國有限公司與複星國際有限公司雙雙發布公告,公布了重組上海海之門房地產投資管理有限公司的股東協議,重組之後,複星國際將通過上海證大外灘國際金融服務中心置業有限公司(證大外灘)持有外灘8-1地塊的全部股權。
根據公告,SOHO中國間接擁有50%股權的海之門,將以84.93億元的代價向股東之一複星出售證大外灘全部股權。同時,SOHO中國間接全資附屬公司證大五道口、綠城合升以及上海磐石所授予海之門的股東貸款,將悉數轉讓予上海長升,上海長升為SOHO中國的間接全資附屬公司。
據此,海之門將向上海長升清償貸款31.05億元及應付利息14.80億元,總額約為45.85億元;複星國際亦於公告中提及,海之門也將向其歸還股東借款40.19億元以及部分利息1764.59萬元,共計40.37億元。二者相加,海之門合共需要償還的股東貸款高達86.22億元。
綜合上述股東協議,海之門雖然因出售外灘金融中心全部股權獲得84.93億元,卻需要償還86.22億元股東貸款。出售了外灘金融中心後,海之門名下再無實質性資產,潘石屹當年斥資40億元收購海之門50%股權,在四年後隻剩下空殼。
另一方麵,郭廣昌在四年之後終於如願以償吞並這個外灘“皇冠上的明珠”,雖然需要支付的代價為84.93億元,但是扣除將收回的40.37億元股東貸款,實際隻需要再支出44.56億元。換個角度說,潘石屹此前31.05億的貸款幫助複星國際完成了項目的建設和封頂。
此後的幾年間,因為資金問題,BFC前後經曆數次轉手。截至此次收購前,上海複星外灘置業有限公司的股權結構為複星國際持股50%,另外一半股權則由中融國際信托有限公司持有。
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